Можно сказать, что в открытом доступе, в интернете, нет качественной аналитики по индикатору сентимента DSI. Все, что вы найдете - это поверхностная аналитика.

Рассмотрим оценку DSI на примере золота. Чтобы оглянуться назад на то, как золото действовало на медвежьем рынке с 2011 по 2015 год большинство обзоров по DSI, которые я размещал в своем блоге за последний год (2018 - начало 2019г.) и то как я анализировал его последние пару лет, имеют тенденцию быть сосредоточенными на бычьем рынке, т.к. основной минимум был в декабре 2015г. Некоторые ключевые уроки были извлечены отсюда. Вернемся немного дальше.



1 Сентимент DSI является фантастическим прогнозом максимума и минимума на изменчивых рыночных диапазонах, как это было у нас с декабря 2015 года. Хотя DSI также предсказывает краткосрочные/среднесрочные максимумы и минимумы на трендовых рынках, но DSI не предсказывает долгосрочный тренд и не изменяет его тенденцию. Для выявления долгосрочных и среднесрочных трендов необходимо оценивать иные параметры, то, что я размещаю в своем блоге - среднюю реверсию и темную ликвидность - глубина этих данных настолько самодостаточна, что больше не нужно рыться в макроанализе активов, оценивать физические рынки активов и прочую околорыночную посредственную аналитику.

2 Как многие трейдеры заметят, пик в августе 2011г. был определен самыми экстремальными значениями перекупленности на недельном RSI и MACD, по меньшей мере, за 30 лет! Тем не менее, изменение тренда в сторону понижения было подтверждено более низкими максимумами и более низкими минимумами, которые последовали за пиком в сентябре, ноябре и декабре 2011г. Все, что мы получили, это более низкие максимумы в течение следующих 4 лет до самого дна в декабре 2015г., за которым последовал первый более высокий максимум в феврале 2016г., который, в свою очередь, сигнализировал об изменении тренда.

3 В течение всего этого нисходящего тренда 21 DMA DSI никогда не возвращался выше 77 после пика на рекордном 21 DMA DSI = 92 в августе 2011г. Фактически, с марта 2014г. по февраль 2016г., он никогда не пробивал 58 и просто продолжал достигать более низких и более низких максимумов.

Сентимент DSI лучше всего подходит для выявления краткосрочных/среднесрочных максимумов и минимумов, но не трендов! Для правильной и своевременной оценки DSI необходимо обладать историей данных, как минимум, за последние 3-4 года вместе с оценкой различных спредов DSI и других соотношений, которые отлично дополняют оценку DSI. Обычная ежедневная табличка DSI вам мало что скажет, т.к. в ней вы не видите тенденций изменения DSI, уровней DSI, различных спредов и соотношений.

Ниже показаны максимумы и минимумы после 2015г. и какой DSI и 21 DMA DSI им соответствовал.



При поиске следующего основного максимума или минимума в золоте ищите экстремальные значения в DSI. Но с точки зрения того, куда мы направимся после этого, все зависит от тренда и от того, получим ли мы более высокие минимумы и более высокие максимумы или более низкие максимумы и более низкие минимумы. Для этого лучше всего использовать недельный график по закрытию. Дневной график не подходит для этого, т.к. он слишком маленький, чтобы определить основные тенденции. Среднесрочная/долгосрочная динамика изменения тренда просматривается в динамике средних реверсий и накопительных покупок/продаж в темной ликвидности.

Изложенное выше, относится не только к золоту. Это касается всех классов активов.

Ниже показана шапка таблицы данных DSI, которая выкладывается ежедневно после закрытия торгового дня, когда новые данные уже доступны.